Это официально. На этот раз по-настоящему. Warner Bros. Discovery продает себя компании Paramount за 31 доллар за акцию в рамках сделки стоимостью 110 миллиардов долларов.
Компании обнародовали официальное соглашение в пятницу. Paramount проведет телеконференцию и веб-трансляцию в понедельник в 8:30 утра по восточному времени, чтобы обсудить сделку.
Официальное заявление было сделано после того, как WBD отказался от Netflix, заявив, что получил превосходное предложение от компании Дэвида Эллисона. У Netflix было четыре дня на то, чтобы соответствовать, но он сразу же отказался и ушел, оставив Par триумфатором после многомесячной попытки враждебного поглощения с целью расколоть своих конкурентов.
Paramount заявила, что объединенная компания обязуется производить минимум 30 театральных фильмов ежегодно — 15 за студию в год. Компания пообещала, что фильм получит полный прокат в кинотеатрах с минимум 45-дневным окном во всем мире и текущим стандартным окном домашнего видео, прежде чем он станет доступен в потоковых сервисах по подписке. Сомнения относительно окончательной приверженности Netflix к театральным и промежуточным окнам были серьезной проблемой для экспонентов и многих представителей голливудского сообщества.
Ожидается, что слияние завершится в третьем квартале 2026 года при условии получения разрешений регулирующих органов и одобрения акционерами ВБД, а голосование ожидается в начале весны.
Paramount ожидает, что синергия затрат превысит 6 миллиардов долларов, что не соответствует экономии затрат. В нем упоминалось «сочетание: технологической интеграции (например, перехода объединенной компании на единую систему планирования ресурсов предприятия и консолидации стеков потоковых технологий), общекорпоративной эффективности, включая экономию на закупках, оптимизацию объединенной площади недвижимости и иное оптимизацию операционной эффективности».
Многие игроки отрасли ожидают тысяч увольнений.
Сделка финансируется за счет акционерного капитала в размере 47 миллиардов долларов США, полностью поддерживаемого семьей Эллисон и RedBird Capital Partners. На момент закрытия акционерный капитал может включать других стратегических и финансовых партнеров. Paramount не назвала их имена, но ее предыдущее враждебное тендерное предложение включало поддержку со стороны Государственного инвестиционного фонда (Королевство Саудовская Аравия), L’imad Holding Company PJSC (Абу-Даби) и Катарского инвестиционного управления (Катар). Affinity Partners, инвестиционный фонд зятя президента Дональда Трампа Джареда Кушнера, также участвовал в проекте, но отказался от него. То же самое и с китайской Tencent.
Согласно условиям акционерных обязательств, новые акции Paramount класса B будут выпущены по цене $16,02 за акцию.
В дополнение к новым денежным инвестициям в акционерный капитал, сделка подкреплена долговыми обязательствами в размере 54 миллиардов долларов от Bank of America, Citigroup и Apollo, которые включают 15 миллиардов долларов на поддержку существующей промежуточной кредитной линии WBD и 39 миллиардов долларов дополнительного нового долга. Сумма в 54 миллиарда долларов не включает промежуточное финансирование в размере 3,5 миллиарда долларов от этих учреждений для поддержки существующей возобновляемой кредитной линии на сумму 3,5 миллиарда долларов.
Объединенная компания будет владеть фильмотекой, насчитывающей более 15 000 наименований, и тысячами часов телевизионных программ с такими франшизами, как «Гарри Поттер», «Миссия невыполнима», «Властелин колец», «Игра престолов», «Вселенная DC», «Черепашки-ниндзя», «Трансформеры». Звездный путь и Губка Боб Квадратные Штаны.
Права на смешанные виды спорта будут включать НФЛ, Олимпийские игры, UFC, PGA Tour, НХЛ, футбол «Большой десятки» и «Большой 12», студенческий баскетбол NCAA и Лигу чемпионов с возможностью коллективного распространения этих прав на всех своих платформах.
Объединенная компания будет иметь огромный портфель кабельных сетей. В их число войдет и CNN, к тревоге некоторых законодателей и многих представителей новостного бизнеса, учитывая изменения в CBS с тех пор, как контроль над ним приобрел Дэвид Эллисон.
Новая компания унаследует разнообразное международное портфолио от прежней Discovery Communications, представленной более чем в 200 странах и территориях с кабельными и бесплатными сетями.
Эллисон, сын соучредителя Oracle Ларри Эллисона, сделал упор на технологии, и сегодняшнее объявление обещает рационализацию «технологической основы каждого аспекта бизнеса объединенной компании».
Paramount заявила, что будет иметь хорошие возможности для инвестиций в рост, отметив крупные сделки после слияния Skydance с Треем Паркером и Мэттом Стоуном из South Park, UFC, Duffer Brothers и Activision. Однако представители Уолл-Стрит отметили, что у него будет огромный долг, который может ограничить инвестиции.
«С самого начала наше стремление к Warner Bros. Discovery руководствовалось четкой целью: почтить наследие двух знаковых компаний, одновременно ускоряя реализацию нашего видения создания медиа- и развлекательной компании следующего поколения. Объединив эти студии мирового класса, наши дополнительные потоковые платформы и выдающиеся таланты, стоящие за ними, мы создадим еще большую ценность для аудитории, партнеров и акционеров — и мы очень рады тому, что нас ждет впереди», — сказал он. Сказал генеральный директор Paramount Дэвид Эллисон.
«Я очень доволен результатом, которого мы достигли для акционеров WBD и индустрии развлечений. Нашим руководящим принципом на протяжении всего этого процесса было обеспечение сделки, которая максимизирует стоимость наших знаковых активов и нашей столетней студии, обеспечивая при этом как можно больше уверенности для наших инвесторов. Мы с нетерпением ждем возможности сотрудничать с Paramount для завершения этой исторической сделки», — сказал он. генеральный директор Saoid WBD Дэвид Заслав.
Оставить ответ
Вы, должно быть, вошел в систему чтобы оставить комментарий.